招商基金翟相棟官宣離任，公募行業(yè)加速人才流動
界面新聞記者 | 杜萌
8月9日，招商基金公告，翟相棟因個人原因離任招商優(yōu)勢企業(yè)基金經理，由陸文凱接管。截至今年二季度末，招商優(yōu)勢企業(yè)A/C份額規(guī)模合計為81.32億元。
招商基金表示，本次基金經理變更是公司基于整體投研團隊長遠規(guī)劃、資源的高效優(yōu)化配置及產品管理的切實需求做出的正常調整。
界面新聞記者了解到，翟相棟下一站或將加入高瓴資本。
公開資料顯示，翟相棟先后在中信建投、釋覺投資擔任TMT研究員，2020年6月份加入招商基金，擔任固定收益投資部研究員，2022年4月29日起擔任招商優(yōu)勢企業(yè)基金經理。
從業(yè)績來看，翟相棟先和張磊一起管理該基金，2022年9月8日張磊離任，期間基金回報率為27.05%。隨后翟相棟開始獨自管理該基金。截至8月9日離任，任職期間招商優(yōu)勢企業(yè)A份額回報率為124.59%。
從持倉來看，自2022年二季度以來，招商優(yōu)勢企業(yè)開始大手筆調倉，將此前重倉在醫(yī)藥生物和公用事業(yè)的倉位轉移到電子和通信板塊。而到了2024年，該基金的倉位轉移至港股和芯片半導體、AI算力板塊。
基金季報數(shù)據(jù)顯示，在2022年三季度末，招商優(yōu)勢企業(yè)僅有A份額，規(guī)模僅為2.91億元。而到了2023年一季度末，A份額規(guī)模飆升至26.81億元，凈申購為5.94億份。2023年1月30日，該基金新增了C份額，規(guī)模為4.49億元。截至今年二季度末，招商優(yōu)勢企業(yè)A/C份額規(guī)模合計為81.32億元。
公告顯示，該基金將由陸文凱接任，陸文凱現(xiàn)任招商基金投資管理四部資深專業(yè)副總監(jiān)，目前管理四只產品，合計規(guī)模為43.43億元。
翟相棟的卸任對招商優(yōu)勢企業(yè)有何影響？新任基金經理的投資風格和翟相棟是否有區(qū)別？
招商基金對界面新聞記者表示，新任基金經理陸文凱以均值回歸思維為核心邏輯，基于成長股周期波動特征，力爭于周期與估值底部布局。歷史持倉行業(yè)覆蓋TMT、國防軍工、公共事業(yè)、食品飲料等。
“整體看，翟相棟與陸文凱同為成長風格，歷史持倉行業(yè)偏好有一定重合，陸文凱行業(yè)個股配置更均衡分散，接任優(yōu)勢企業(yè)后力爭繼續(xù)為持有者帶來良好持有體驗。”招商基金對界面新聞記者表示。
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至8月9日，今年以來共有234位基金經理離任，同期有345位基金經理入職。中基協(xié)數(shù)據(jù)顯示，截至今年4月末，國內公募基金經理總人數(shù)已突破4000人，創(chuàng)歷史新高，與2019年相比翻了一番。
隨著多位績優(yōu)基金經理的先后離職，新生代基金經理正在加速入場?；鸾浝砣藬?shù)大幅攀升，以及被動指數(shù)基金的高歌猛進，對主動管理的基金經理提出了更高要求。
華安證券研報顯示，相較被動指數(shù)基金，主動權益類基金的核心競爭優(yōu)勢在于策略的獨立性與多元化，以及持續(xù)不斷的更新迭代能力，確保其難以被簡單復制。近年來，資金借道ETF持續(xù)涌入A股，指數(shù)內成分股趨向于協(xié)同運動，選股難度加大，只有擅長做行業(yè)、風格輪動的基金經理才有優(yōu)勢。
此外，在基金經理隊伍逐漸龐大的同時，公募越來越重視團隊作戰(zhàn)。2024年3月，中國證監(jiān)會發(fā)布《關于加強證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進建設一流投資銀行和投資機構的意見（試行）》提出，強化公募基金投研核心能力建設，完善投研能力評價指標體系，摒棄明星基金經理現(xiàn)象，強化“平臺型、團隊制、一體化、多策略”投研體系建設。
今年5月，《推動公募基金高質量發(fā)展行動方案》再次強調了這一點，并提出強化核心投研能力建設，加快“平臺式、一體化、多策略”投研體系建設，支持基金經理團隊制管理模式，做大做強投研團隊。
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至8月9日，全市場共有1．31萬只基金產品（不同份額合并計算），其中有超3400只產品由兩位及以上數(shù)量的基金經理共同管理，占比達到23.66%。這意味著，目前全市場近四分之一的基金采取“共管”模式。
與此同時，快速發(fā)展的人工智能技術也極大地賦能了公募投研。界面新聞記者從業(yè)內了解到，目前很多公募已經借助人工智能構建起協(xié)同化、工業(yè)化、流程化的全新模式。在這個模式下，基金經理通過智能化、科技化手段，快速收集和分析海量數(shù)據(jù)，從宏觀經濟趨勢、行業(yè)動態(tài)到企業(yè)微觀財務數(shù)據(jù)，為投資決策提供全面、精準的依據(jù)。
相關文章
最新評論